境外投資備案（ODI）的正式闡述

隨著全球經濟一體化的不斷加深，眾多中國企業積極響應“走出去”戰略，尋求海外市場的拓展與投資機遇。對于中國大陸投資者而言，欲在海外完成公司注冊并直接進行投資活動，首要任務即是完成境外投資備案（Overseas Direct Investment, 簡稱ODI），以下是對此備案制度的詳盡介紹。

一、境外投資備案（ODI）定義

依據商務部2014年第3號令《境外投資管理辦法》及國家發展和改革委員會（國家發改委）發布的《企業境外投資管理辦法》（中華人民共和國國家發展和改革委員會令第11號），中國境內企業實施境外投資行為，需向指定****提交備案申請。境外投資，即ODI，是指中國境內企業、團體通過設立、并購、參股等多種方式，在獲得相關部門核準后，直接對境外企業進行投資，旨在控制或參與其經營管理權。

二、境外投資備案的必要性

中國企業在獲取境外企業所有權、控制權及經營管理權的過程中，必須遵循商務部和發改委關于ODI備案/核準的要求。此舉不僅確保了資金跨境流動的合法性，也為后續的人民幣資金換匯出境及投資所得外匯入境提供了合規路徑。

三、境外投資備案（ODI）的優勢

資金合法流動：實現境內資金以合法方式出境或境外獲取外幣的目的。

市場拓展與資本積累：助力企業開拓海外市場，享受當地政策與稅務優惠，加速資本積累。

降低交易成本：簡化與境外客戶的業務轉賬流程，減少手續與成本。

提升企業形象：增強企業國際影響力，增加品牌附加價值。

技術與管理引進：吸收國外先進技術與管理經驗，及時獲取國際市場信息。

規避貿易壁壘：有效利用國內外兩種資源與市場，規避國際貿易限制。

資源配置優化：統籌境內外企業發展策略，優化資源配置效率。

資金返程優惠：未來境外資金返程回國投資時，可享受各級政府提供的資金補貼。

四、適用企業與業務類型

以下類型的企業或業務需進行ODI備案：

跨境電商企業

BVI等離岸投資控股公司

境外投資并購項目

境外上市（紅籌/VIE架構）籌備企業

設立境外子公司以開展業務的實體

備案政策實施前已投資但未完成備案的企業

五、備案對象分類與原則

對外投資備案（核準）對象主要分為三類，并遵循特定管理原則：

Zui終目的地企業備案（核準）：依據“最終目的地管理原則”，除特定情況外，所有在境外設立（含兼并、收購等）的企業均需向相關部門提交備案或核準申請。

空殼公司不備案（核準）：采用穿透性管理，對僅作為投資路徑上中轉的空殼公司不予備案或核準。

Zui終目的地企業再投資不備案（核準）：明確管理界限，Zui終目的地企業的后續投資活動不再納入當前對外投資管理范疇。

六、境外投資備案條件

申請ODI備案需滿足以下條件，以確保審核的順利通過：

申請企業成立時間**滿一年，不足一年的需提供合理解釋及充足材料支持。

企業近一年財務報表由獨立第三方會計事務所審計，不得顯示虧損。

凈資產回報率建議高于5%，體現良好盈利能力。

資產負債率建議低于70%，展示穩健的財務狀況。